Reporte diario de Mercado 03 julio del 2014

Un día para el recuerdo

Hola Amigos, buen día.  Un día de extrema importancia es este jueves en el contexto de los mercados financieros, en función del impacto que pueden causar en los precios de los principales activos los anuncios previstos para la fecha, y también por el efecto que pueden tener en las próximas semanas.

A las 7:45 del este se conocerá el anuncio de política monetaria del Banco Central Europeo, que se espera sin cambios.  Sin embargo, la conferencia de prensa que tendrá lugar a partir de las 8:30, a cargo de Mario Draghi, presidente de la entidad, es lo que generará movimientos en los precios de los pares principales de divisas, luego de varios días de rangos estrechos de movimiento.

Pero también a las 8:30 se aguarda el informe de creación de empleos en Estados Unidos, que este mes se adelanta un día por el festivo del viernes 4 de julio.  De manera tal que los dos informes que más mueven los precios se conocerán el mismo día y a la misma hora.  El resultado, claro está, es imprevisible.

Pero dentro de lo que cabe, se puede anticipar el comportamiento del mercado:  el dólar finalizó el mes de junio muy débil, y ensayó una ligera correccion alcista ante el euro y el yen en los primeros dos días de este mes.  Si los anuncios de Draghi no favorecen al euro, algo que por otra parte no se espera, y los datos de empleo presentan cifras muy positivas, algo probable (no se esperan cambios en la tasa de desempleo, por otra parte), la moneda única podría sufrir, y bastante, el impacto, y caer fuerte en la sesión americana.

Qué podrá decir Draghi? Nada desconocido.  Probablemente hable de las medidas que tomó en junio, que sí fueron fuertes, y que incluyeron una tasa de depósitos negativa, y haga hincapié en que no ha finalizado con las mismas.  

Y los empleos en Estados Unidos?  Pues, se espera una cifra mayor a 200 mil nuevos puestos de trabajo en junio, muy buena, teniendo en cuenta que venimos de 214 mil en mayo.  

Y no hay que olvidar que a la misma hora de los informes mencionados, se conocerá también la balanza comercial de junio, y las peticiones semanales de desempleo.  Como si algo faltara, a las 10:00 será el turno del ISM de servicios, otro dato clave.

Si el euro puede caerse, distinta es la situación, al menos en el medio plazo, de la libra Esterlina. Esta no deja de tocar máximos de casi 6 años día tras día, podría detener su marcha alcista, al menos en forma momentánea. pero con la fuerza suficiente como para que durante la semana no busque nuevos valores máximos.  Y el yen, salvo algo excepcional, no estará lejos de superar la zona de 102,30.

Los movimientos que esperamos son bruscos, y poco previsibles.  El lector de estas líneas recordará que desde los inicios de este reporte insistimos en dejar pasar unos cuantos minutos antes de colocar posiciones en el mercado, una vez conocidos los informes.  Cuanto más esta vez, cuando en dos horas se acumulan dos de los tres anuncios clave de estos últimos meses.  Solo faltará el anuncio de política monetaria de la Fed, y el del BoE!!

En una síntesis previa a los anuncios, el euro se mantiene sin cambios frente al dólar respecto al cierre del miércoles, con soportes, tomando la ligera señal bajista del gráfico de 4 horas, en 1,3625, 1,36 y 1,3575, y resistencias en 1,3675, 1,3705 y 1,3730.

La libra Esterlina retrocede ligeramente frente al dólar, con el gráfico de 4 horas en tendencia aún alcista, que podría cambiar de dirección al quiebre de 1,7095, primer soporte, al cual sigue 1,7060 y 1,7020.  Las resistencias, igual que el miércoles, 1,7175 y 1,72.

El yen cae frente al dólar, luego del alza de las acciones del Nikkei 225 de la sesión asiática del jueves, y puede estirar su baja a 102,10 y 102,35, próximas resistencias del cruce USD/JPY.  Los soportes se encuentran en 101,60, 101,40 y 101,10.

También retrocede el dólar australiano, con un quiebre del precio de una línea de tendencia alcista en 0,94, y podría bajar fuerte en la sesión americana, con soportes en 0,9350, 0,9320 y 0,9290.  Las resistencias a seguir, 0,9410 y 0,9435.

Amigos, tengan todos una excelente jornada de operaciones, nos vemos el viernes.

Adrian Aquaro

Estratega de mercado

Research Team
e-Mercava & tradercollege

NOTA: Al pie de este texto brindamos un vídeo con el análisis de los pares principales de divisas, y más abajo un cuadro con una serie de precios de referencia para probables entradas al mercado, así como soportes y resistencias válidas para el resto de la jornada:

USD	SELL	BUY	ACTUAL	S1	S2	R1	R2
AUD	0.9445	0.9415	0.9378	0.9350	0.9320	0.9410	0.9435
CAD	1.0618	1.0680	1.0645	1.0625	1.0600	1.0675	1.0715
EUR	1.3620	1.3682	1.3651	1.3625	1.3600	1.3675	1.3705
GBP	1.7090	1.7180	1.7128	1.7095	1.7060	1.7175	1.7200
JPY	101.55	102.05	101.88	101.60	101.40	102.10	102.30
CHF	0.8850	0.8930	0.8895	0.8855	0.8830	0.8925	0.8960
MXN	12.9400	13.0200	12.9864	12.9500	12.9100	13.0100	13.0500
GBP/JPY	174.00	174.95	174.52	174.10	173.75	174.90	175.20
EUR/JPY	138.80	139.40	139.09	138.85	138.55	139.35	139.80
ORO	1314.00	1334.00	1318.90	1316.00	1305.00	1332.00	1340.00
DOW JONES FUT	16870	16950	16913	16880	16830	16940	17000